- Este artículo analiza las ventajas de securitizar o titularizar fondos de cobertura.
- Está dirigido principalmente a gestores de fondos que desean aumentar la liquidez y mejorar la distribución.
- Securitizar un fondo de cobertura incrementa la distribución al ampliar la base de inversores. A través de nuestro FlexFeeder los inversores pueden invertir en el fondo mediante sus cuentas de corretaje existentes comprando títulos listados con un ISIN/CUSIP. ¡Contáctenos para más información!
Uno de los principales desafíos para los gestores de activos es la distribución de fondos de cobertura. Estos fondos son de alto riesgo, pero ofrecen rendimientos potenciales altos y la flexibilidad necesaria para maximizarlos mediante diversas estrategias de inversión.
Una manera de superar los obstáculos del mercado y convertir estos fondos de cobertura en instrumentos más eficientes es securitizarlos en títulos listados y transferirlos al mercado.
La titularización abre las puertas a más inversores, permitiéndoles participar sin limitaciones, lo cual es ventajoso tanto para gestores como para inversores. Los primeros facilitan el acceso global a estos fondos, mejorando significativamente su eficiencia, mientras que los segundos pueden unirse, diversificarse y beneficiarse de sus estrategias.
Es importante destacar que este es un vehículo de inversión activamente gestionado, donde los gestores están profundamente involucrados en la toma de decisiones y aportan gran valor a sus clientes.
La securitización de fondos de cobertura evita la suscripción centralizada y permite el acceso directo a inversiones privadas para corredores, bancos y gestores registrados autorizados a comprar estos fondos para sus clientes.
La titularización de fondos de cobertura evita el proceso de suscripción centralizada y permite el acceso directo a inversiones privadas.
Gracias a sus ventajas, los fondos de cobertura están aumentando constantemente en popularidad. Según Research and Markets, el valor de los activos en estos fondos actualmente supera el $1 billón y alcanzará los $1.42 billones para 2028.
Ventajas de titularizar fondos de cobertura
Los fondos de cobertura ganaron popularidad durante la crisis financiera global de 2008.
Con la libertad de lograr altos ratios de apalancamiento y utilizar todo su capital en diversas estrategias e instrumentos derivados complejos, muchos de estos fondos invirtieron grandes cantidades de dinero en activos respaldados por hipotecas subprime como CDOs u obligaciones de deuda colateralizada.
Además, al convertir los activos en títulos listados, se mejora la liquidez y se facilita la gestión del riesgo. Esto permite a los inversores beneficiarse del potencial de altos rendimientos mientras mitigan algunos de los riesgos asociados con las inversiones directas en fondos de cobertura.
La titularización abre las puertas a más inversores, lo cual es ventajoso tanto para gestores como para inversores. Los primeros facilitan el acceso global a estos fondos, mejorando significativamente su eficiencia, mientras que los segundos pueden unirse, diversificarse y beneficiarse de sus estrategias.
Acceso a nuevos inversores y mayor eficiencia
Los beneficios de los fondos de cobertura alcanzan en igual proporción a los inversores y gestores de activos. Es importante resaltar, que estructurar mediante la securitización permite a gestores e inversores dedicar más tiempo a la gestión de sus carteras.
La titularización simplifica el proceso de inversión, haciendo más fácil atraer a nuevos inversores que previamente podrían haber dudado invertir en los fondos de cobertura debido a las complejidades y riesgos asociados. Al convertir los activos del fondo de cobertura en títulos listados, se reducen las barreras de entrada, abriendo el acceso a una gama más amplia de inversores.
Además, pueden recaudar más capital porque su capacidad de distribución en el mercado ha aumentado, permitiéndoles capitalizar aún más los beneficios que ofrecen los esquemas de fondos de cobertura.
Estructurar a través de la titularización no solo mejora la gestión de la cartera, sino que también incrementa la capacidad de distribución en el mercado, permitiendo una mayor recaudación de capital y maximizando los beneficios de las estrategias de fondos de cobertura.
Facilita el acceso a inversiones globales
La securitización es una solución simple que facilita el levantamiento de capital, así como mejora la distribución de estrategias de inversión. La titularización de fondos de cobertura aprovecha los beneficios comparativos de la securitización de activos, incluyendo flexibilidad, diversificación, liquidez y solidez, junto con las ventajas clave de los fondos de cobertura, como altos rendimientos y total libertad para gestionar el capital.
Esta herramienta también democratiza el acceso a los fondos de cobertura, permitiendo que inversores de diferentes ubicaciones geográficas y niveles de capital participen. Al derribar las barreras tradicionales de entrada, la securitización expande el alcance de los fondos de cobertura, permitiéndoles atraer a un grupo de inversores más diverso.
Los fondos de cobertura se han consolidado y buscan formas de llegar a más inversores, a pesar de sus limitaciones naturales. Por esta razón, la titularización de estos fondos ha surgido como la forma perfecta para seguir creciendo y ganando liquidez.
Securitizar fondos de cobertura no solo facilita el levantamiento de capital y potencia la distribución, sino que también democratiza el acceso, derribando barreras tradicionales y atrayendo a un grupo diverso de inversores internacionales.
FlexFunds ha desarrollado una solución ágil y costo-eficiente. A través de FlexFeeder , los inversores pueden invertir en el fondo mediante sus cuentas de corretaje existentes comprando títulos listados con un ISIN/CUSIP.
